العناية الواجبة: تحليل الشركات ، والمقاولين ، والأعمال التجارية ، والمعاملات ، والعقارات ، والمشاريع والمرافق.
قبل شراء شركة ما واتخاذ قرار بشأن جذب الاستثمارات أو غيرها من القرارات المتعلقة بالتطوير المستقبلي للشركة ، وكذلك في العديد من الحالات الأخرى ، يتم إجراء تحليل شامل لوضع الشركة (العناية الواجبة).
يتم التحليل على ثلاثة مستويات رئيسية:
- الأمور المالية؛
- الإنتاج (إن وجد) ؛
- قانوني.
ينتج عن هذا التحليل مستند يصف الوثائق التي تم تحليلها ، والحالة العامة ، والمخاطر الحالية ، وكذلك طرق ووسائل تقليل المخاطر والتوصيات إلى الحد الأدنى في المستقبل القريب.
في أي حال ، تعتمد دقة التحليل على اكتمال المستندات والبيانات والمعلومات الأخرى المتوفرة لدى العميل. في بعض الحالات ، من الضروري طلب مستندات من الهيئات الحكومية (على سبيل المثال ، مقتطفات من سجل الدولة الموحد للحقوق والمعاملات العقارية).
الفرق الرئيسي بين العناية الواجبة والتدقيق المالي هو طريقة تنفيذها. الإجراء ، وبالتالي ، عمق التحليل لا ينظمه القانون ، وكذلك طابعه الإلزامي وتكراره. بالإضافة إلى ذلك ، إنها رؤية شاملة للعمل ، في حين أن المراجعة المالية لا تمس سوى الاستقرار المالي واكتمال البيانات في البيانات المالية.
سيتم النظر في مزيد من العناية القانونية الواجبة ، وخصوصية الأنواع الأكثر شيوعًا.
العناية الواجبة: عند الحاجة؟
عند شراء شركة ، بغض النظر عما إذا كانت كبيرة أو متوسطة أو صغيرة أو متناهية الصغر نظرًا لحقيقة أن شراء الأعمال هو استثمار ، ولجعله معقولًا ومربحًا ، يجب فحص العمل المكتسب.
عند الاستثمار في شركة بغض النظر عن الطريقة: إيداع الأموال أو الممتلكات في رأس المال المصرح به ، وإبرام اتفاقية قرض ، وتوفير خط إنتاج للإيجار وطرق الاستثمار الأخرى.
عند اتخاذ قرار من أصحاب الأعمال فيما يتعلق بالتطوير المستقبلي للشركة ، وربما بيعها.
عندما تتم إعادة تنظيم الشركة أو العديد من الشركات (الدمج أو الفصل أو التحول أو ما إلى ذلك).
تصف الحالات المذكورة أعلاه التحليل فيما يتعلق بالعمل ككل. ومع ذلك ، يمكن إجراء التحليل فيما يتعلق بقضايا أو أصول منفصلة:
- فيما يتعلق بالعقار ؛
- فيما يتعلق بالدعوى القانونية ؛
- فيما يتعلق بالامتثال لفرع معين من القانون (العمل ، وقانون الشركات ، وقانون الملكية الفكرية ، وما إلى ذلك).
نطاق العناية الواجبة والعمق
إذا تم اعتبار العمل ككل ، فإن نطاق التحليل وعمقه هما الحد الأقصى: من الضروري تحديد ووصف الشركة بشكل عام ، وهيكل الأصول ، وعدد الدعاوى والجوانب الأخرى المهمة لاتخاذ القرارات.
تحليل النتائج في الختام. كقاعدة عامة ، إنه مستند ضخم ، يصف بالتفصيل الوضع القانوني الحالي للشركة. ومع ذلك ، لا يتم استبعاد الإصدار المتوسط من المستند الذي يصف بإيجاز الحالة ، ويبرز النقاط الرئيسية ويوفر الاستنتاجات الرئيسية. أيضا ، نسخة قصيرة ممكنة والتي تحتوي على الاستنتاجات الرئيسية على الكائن تحليلها.
إذا لزم الأمر ، يتم وضع الاستنتاج بلغتين أو أكثر: الروسية ولغة المستثمر أو عميل آخر. أيضا ، يمكن إعداد تحليل أولي ، وبعد ذلك - التحليل الرئيسي. يمكن أن يُظهر التحليل الأولي ما إذا كان يجب إجراء العناية الواجبة أم لا.
يتم بذل العناية الواجبة بطريقة مماثلة فيما يتعلق بجوانب معينة من الأعمال (العقارات والمطالبات وغيرها).
في بعض الحالات ، وكذلك عند إجراء تقييم الأعمال ، ينبغي بذل العناية الواجبة بمشاركة العديد من الشركات ، لأنه من الضروري النظر إلى الجوانب المثيرة للجدل للعمل من زوايا مختلفة.
توقيت المعاملات التجارية العناية الواجبة
وكقاعدة عامة ، تكون فترة العناية الواجبة للأعمال أسبوعين على الأقل. كلما زاد حجم العمل ، كلما طالت المدة المطلوبة نظرًا لحقيقة أن حجم المستندات والأصول أكبر.
يمكن تغيير المواعيد النهائية إذا تم طلب الوثائق من كل من الهيئات الحكومية والجهات المناظرة والمالكين السابقين والأشخاص الآخرين.
تجدر الإشارة إلى أنه لا توجد إمكانية لإتمام العناية الواجبة بسرعة: غالبًا ما يتم اكتشاف الوثائق والوقائع التي تتطلب فحصًا دقيقًا ودقة خاصة في وضع التوصيات في الغالب.
مستندات العناية الواجبة
وكقاعدة عامة ، يتم توفير النسخ الأصلية الممسوحة ضوئيًا وفقًا للقائمة. ومع ذلك ، فإن النسخ الأصلية أو النسخ الموثقة من المستندات هي الأكثر موثوقية.
تقدم بعض الشركات ، بالإضافة إلى قائمة المستندات ، لملء الجداول ضمن النماذج المطورة: هذه الجداول مصممة لهيكلة المعلومات وتسهيل التحليل. كقاعدة عامة ، عند ملء الجداول ، يصبح الموقف أكثر وضوحًا للعميل.
في بعض الحالات ، هناك حاجة إلى مستندات من بلدان أخرى: إذا كان المالك أو الطرف المقابل هو مواطن أجنبي أو شركة أجنبية.
الأقسام الرئيسية في التقرير النهائي
- وصف لمكانة الشركة ؛
- المخاطر ؛
- توقعات على المدى القصير.
يشتمل الوصف الرئيسي للشركة على تحليل لوثائقها التأسيسية ونظام الإدارة وإدارة المكاتب ودرجة حماية الأصول. كما يحلل الدائنين والمدينين ، وإجراءات التقاضي والإنفاذ.
تشمل المخاطر جميع مخاطر الأعمال الحالية.
تشمل التوقعات قصيرة الأجل جميع مخاطر التغييرات في التشريعات ، مما يؤدي إلى تفاقم وتحسين وضع الشركة.
العناية الواجبة فيما يتعلق بالأعمال. النقاط الرئيسية للتحقق
- الوثائق التأسيسية ؛
- قرارات الاجتماعات العامة ومجالس الإدارة ؛
- تصاريح (التراخيص والموافقات SRO وغيرها) ؛
- ورقة التوازن؛
- نظام التحكم؛
- نظام السلطات المفوضة ؛
- الأصول (العقارات والملكية الفكرية وغيرها) ؛
- الامتثال للمتطلبات القانونية فيما يتعلق بالدعم الوثائقي للشركة ؛
العقود مع النظراء الرئيسيين ؛
- العقود مع النظراء الآخرين ؛
- اتفاقيات الموارد (الكهرباء والتدفئة وإمدادات المياه والصرف الصحي ، والاتصالات الهاتفية) ؛
- العقود في مجال الملكية الفكرية ؛
- الذمم الدائنة والمدينة.
- الإجراءات القانونية في المحاكم من جميع الفئات (محاكم الاختصاص العام ، محاكم التحكيم) ؛
- إجراءات الإنفاذ؛
- تحليل حالات الصراع مع المقاولين أو الموظفين.
العناية الواجبة فيما يتعلق بجوانب العمل. النقاط الرئيسية للتحقق
في حالة استكمال العناية الواجبة فيما يتعلق بالأشياء العقارية ، فهذه هي مستندات الملكية والمستندات الفنية وتحليل الدعاوى ومراسلات المطالبة.
فيما يتعلق بالمطالبات القانونية ، فهذه كلها مستندات تشكل العلاقة التعاقدية بين الطرفين ومراسلات الشكاوى والأفعال القضائية.
فيما يتعلق بالامتثال للقانون الصناعي ، فهذه هي المستندات والوثائق التأسيسية التي لدى الشركة بموجب قوانين محددة.
ذكاء الأعمال كجزء من العناية الواجبة
بالإضافة إلى المستندات المقدمة ، نظرًا لصعوبة تقييم العمل غير المألوف ، فإن ذكاء العمل إلزامي: يتم جمع المعلومات من المصادر المفتوحة في إطارات منه. ثم يتم تنظيم المعلومات التي تم جمعها وتحليلها ، وتتم مقارنة النتائج مع الوثائق والمعلومات المقدمة للتحليل الأولي.
يتم إكمال ذكاء العمل لكل جانب من جوانب العمل إذا كان يمكن إجراؤه باستخدام معلومات مفتوحة المصدر.
سيكون التحليل غير مكتمل بدون أنشطة ذكاء الأعمال مما يعني أن بعض المخاطر ، بما في ذلك المخاطر الكبيرة ، قد لا تؤخذ بعين الاعتبار.
أكثر المخاطر شيوعا
خطر الحقوق المتنازع عليها: حقوق الملكية ، وحقوق العمل ككل ، وحقوق المشاركة في الأعمال التجارية ، وحقوق الملكية الفكرية ، وحقوق أخرى.
مخاطر استبعاد الأصول بسبب الاستحواذ غير القانوني عليها بشرط ألا تنتهي صلاحيتها.
خطر نقص السلطات بين العقود الرئيسية الموقعة.
خطر مناقشة قرارات الاجتماعات العامة لأصحاب الأعمال (المشاركون ، المساهمون ، بما في ذلك الأجانب) ، وقرارات مجالس الإدارة.
خطر النزاعات العمالية.
خطر اتخاذ إجراءات قضائية في محكمة تحكيم (إذا لم يكن لدى الشخص المدروس أي معلومات عنها من قبل) ، في محكمة على أراضي بلد أجنبي بتطبيق قوانينه أو قوانين أخرى ولكن ليس قانون روسيا.
المخاطر المرتبطة بالاستخدام غير المشروع للملكية الفكرية.
مخاطر إفلاس الشركة أو الأطراف الأخرى الكبيرة.
مخاطر مطالبات مالية كبيرة في المستقبل القريب.
خطر حدوث تغييرات سلبية في التشريعات الروسية (تشديد اللوائح ، على سبيل المثال).
خطر المبالغة في تقدير قيمة الأعمال.
خطر تكاليف كبيرة لتسوية القضايا المثيرة للجدل على تسجيل المساحية العقارية ، ودعمها الهندسي (شبكة) ، وإنشاء حدود استخدام المياه.
29 يناير 2019
ديفيد ج.
يقدم مكتب محامينا أنواعًا مختلفة من الخدمات القانونية في العديد من المدن الروسية (بما في ذلك نوفوسيبيرسك ، تومسك ، أومسك ، بارناول ، كراسنويارسك ، كيميروفو ، نوفوكوزنيتسك ، إيركوتسك ، تشيتا ، فلاديفوستوك ، موسكو ، سانت بطرسبرغ ، إيكاترينبرغ ، نيزني نوفغورود ، كازان ، سامارا ، تشيليابينسك ، روستوف نا دون ، أوفا ، فولغوغراد ، بيرم ، فورونيج ، ساراتوف ، كراسنودار ، تولياتي ، سوتشي).
سنكون سعداء أن يكون لك كعميل لدينا!
اتصل بنا أو اكتب لنا الآن!
هاتف +7 (383) 310-38-76
البريد الإلكتروني info@vitvet.com
Vetrov وشركاه للمحاماة
أكثر من مجرد خدمات قانونية
